2020年包装纸行业竞争力及发展前景

包装纸可分为普通包装纸、专用包装纸、商标纸、防油包装纸和防潮包装纸等。通常具有高的强度和韧性。各类包装纸具有不同的性质和用途。例如，专用水果包装纸薄而柔软。感光防护纸不透光。防油包装纸(植物羊皮纸等)具有防油脂渗透性能。防潮包装纸(沥青纸、油纸、铝箔纸等)则有防潮性。商标纸是经印刷后作包装之用。普通包装纸多作一般商品包装用，质量要求不严。包装用纸有牛皮纸、鸡皮纸、纸袋纸、羊皮纸、玻璃纸、柏油纸、防潮纸、火药包装纸、中性包装纸、半透明纸、防锈纸、防油纸、食品包装纸、石蜡纸、茶叶袋纸、红电光炮纸、真空镀铝纸、复合纸等。

我国包装纸主要以废纸为生产原材料，主要包括白板纸、箱板纸、瓦楞原纸及其它纸板等，广泛用于包装食品、药品、家用电器、日用百货、针棉织物、文化用品等，使用范围覆盖国民生产、生活各个领域，是我国纸及纸板消费量占比最大的纸种之一，也是行业目前的主要目标市场。包装纸相对于整体造纸行业集中度较低。近几年在环保政策限制下，部分中小型包装纸生产企业先后关停限产，导致包装纸产能总体缩紧，行业出清给龙头企业拓展市场份额提供机遇。包装行业塑料用量占全球塑料产量的近四成，其中饮用水瓶、食品包装及塑料购物袋是塑料污染的最重要的来源。目前全球已有超过60个国家对出台多种措施限制一次性塑料制品的使用，从政策的演进来看，前期政策主要针对一次性塑料袋，多使用征税及禁止免费提供塑料袋的方式来减少塑料袋使用，近年来多国限塑措施呈现加速和从严趋势，将“限塑令”向“禁塑令”升级并将针对范围从塑料袋扩大至塑料餐具。例如法国2016年通过立法，宣布2020年起彻底禁止使用塑料餐具，成为世界第一个禁止所有塑料餐具的国家；欧盟2015年首次通过减少使用塑料袋的规定，2018年议会再次提出议案扩大“限塑”范围，就全面禁止使用塑料餐具进行讨论；英国政府则正就禁售塑料刀叉、餐盘等塑料餐具开展专项调研，2018年2月英国外交部首先表态将不再使用塑料餐具；2019年5月加拿大再出法案将全面禁止一次性塑料制品，包括一次性塑料杯、一次性塑料餐具、一次性塑料餐盒等。我国包装印刷机械行业将向机电化、智能化、自动化控制方面发展。包装机械的未来是各种高新技术、新机能、新控制方法的高度结合，未来包装机械的技术特征将趋于“三高”——高速、高效、高质量。发展重点趋向于能耗低、自重轻、结构紧凑、占地空间小、效率高、外观造型适应环境和操作人员的心理要求、环保需求等。印刷设备将向数字化与小型化发展，成本将趋于低廉。开发和发展应用高新技术的现代化专用型包装机械。2018年以来，全球限塑步伐明显加快，限塑禁塑范围逐渐从塑料袋拓展至以食品包装为主的一次性塑料制品，如塑料餐盒、塑料餐具、塑料杯等。我国对塑料食品包装暂未推出全国性政策，但地方政府、外卖平台已开始对塑料餐具的使用进行限制及引导。随着外卖行业快速发展激化塑料污染问题，推出全国性限塑政策将是大势所趋。2012年起，我国外卖行业发展迅速，2017年餐饮外卖市场规模约2430亿元，规模以上快递业务收入4957亿元，2012-2017年外卖及快递行业复合增速分别达到43.7%/36.3%。外卖行业使用的塑料餐盒及快递行业使用的塑料包装袋加剧了塑料废弃物污染，外卖“白色污染”受到媒体和环保人士的广泛关注。2017年9月，外卖龙头饿了么发布“蓝色星球”计划，美团启动“青山计划”以提高商家使用环保餐具积极性；海南省自今年起分种类逐步推进全面禁塑，2020年底前，全省禁止生产、销售和使用一次性不可降解塑料制品。我国的产业政策也支持包装行业的集中。2016年12月6日工信部和商务部发布了《关于加快我国包装产业转型发展的指导意见》，积极推动我国包装产业供给侧改革、发展提质增效。意见提出要“做大做强龙头企业，形成15家以上年产值超过50亿元的企业或集团，上市公司和高新技术企业大幅增加，特别是积极培育包装产业特色突出的新型工业化产业示范基地，形成一批具有较强影响力的知名品牌。”由此来看，包装行业的外部环境已经发生了深远的变化，包装行业市场集中度提升已成为趋势性的变化。国内纸包装行业规模庞大，约7000亿元，但企业数量较多，行业集中度较低，并且中低端包装领域竞争激烈，高端包装市场形成差异化竞争。我国纸包装行业属于充分竞争行业，行业底端的中小企业由于数量众多，中国规模以上企业占行业总产值不超过8%，产品同质化严重，竞争激烈；受消费升级驱动，作为产品载体的包装也逐步精美、高端化，高端包装市场空间仍广阔。我国包装纸行业属于竞争较为激烈，行业内供应厂商超过万余家，但所占市场比例均不高。华东是中国包装纸行业最为活跃的市场，华南次之。从更小的区域来看，长三角、珠三角和京津冀地区是市场规模最大的区域。从近几年积累的数据来看，中国包装纸行业企业集中度不高，包装纸生产规模前三十的企业占全包装纸行业生产总量的比例不到10%。纸包装是包装行业最大的子行业：2016年，我国包装工业总产值突破1.9万亿元，规模以上包装企业主营业务收入1.17亿元，占整个包装行业的62%。从细分市场看，纸包装行业是包装行业最大的子行业，2016年占包装行业营收的28.75%。据中金企信国际咨询公布的‍《2020-2026年中国包装纸市场竞争策略及投资可行性研究报告》‍统计数据显示：2013-2016年纸包装行业规上企业营收CAGR为6.7%，落后于包装行业总体增长。但2017H1纸包装行业增长重新加速，营收和利润同比增速分别达到14.41%和14.08%。 快递带动传统纸包装业务：瓦楞纸包装下游行业主要包括软饮料、啤酒、家用电冰箱、空调和快递等。从下游产品产量看，空调、电冰箱、啤酒及软饮料产量同比增速普遍于2016年触底后回升，助力纸包装需求向好。另一方面，我们认为纸包装需求的重要增量来自快递业务的高速发展。2012-2017年我国规模以上快递业务量由56.9亿件提升至400.6亿件，CAGR为47.8%，2018年1-10月规模以上快递业务量为394.3亿件，同比增长26.6%。假设该2018年业务量维持该增速，单件快递价格为1元，则2018年快递行业有望为纸包装市场贡献107亿元的增量，约占纸包装行业市场规模的3.2%。因此，我们认为快递行业的蓬勃发展有望为纸包装行业带来重要增长点。纸包装是包装行业最重要的组成部分，在食品、药品、家用电器、文化用品等领域广泛应用。2018年，纸和纸板容器制造业规模以上企业实现主营业务收入2919.05亿元，占整个包装产业规模以上企业主营业务收入的30.08%，在所有细分领域中占比最高。2019年上半年，纸和纸板容器制造业规模以上企业实现主营业务收入1428.63亿元，同比下降0.49%。我国包装行业的产品主要包括纸包装、塑料包装、金属包装、玻璃包装、包装机械。其中，纸包装是包装行业最重要的组成部分，在食品、药品、家用电器、文化用品等领域广泛应用。2019年，纸和纸板容器制造业规模以上企业实现主营业务收入2897.17亿元，同比下降3.15%，这是行业六年来规模以上企业主营业务收入首次出现下降。纸包装仍是大多数产品包装的首选。纸包装龙头企业都在大力推进绿色制造，新技术、新工艺不断涌现，纸包装产品轻量化、减量化取得成效，尤其是在为客户提供整体解决方案、降本增效方面做了大量工作。同时，纸包装行业涌现出不少数字工厂、智能工厂，从长远来看会形成更大规模的产能。此次疫情期间，纸包装企业积极响应号召，率先复工复产，赶制防疫物资包装。这些纸包装工厂中尤以自动化程度高、智能化水平高的企业复工最为迅速。在当下全国都在关注快递运输和包装产业的背景下，纸包装发展迎来机遇。

随着包装工业的发展，现代商品包装材料的四大支柱——纸、塑料、金属、玻璃等都有了较快的发展，四种包装材料中纸制品的产量增长最快，所占比例也是最大的。纸包装容器具有成本低、省资源、机械加工性能好、能适应高机械化大生产、易于印刷、使用时无毒无害、便于回收等优势，因此，在商品流通领域里，不论是用于运输包装的瓦楞纸箱，还是用于销售包装的纸盒、纸袋、或是以纸板为基材的复合包装材料，都居各种包装材料之首。在当今节约能源与防治环境污染的国际形势下，无污染、无公害的“绿色包装”正在全世界悄然兴起，既能满足透气、防潮、抗震、抗压等多种要求，又便于回收利用且不造成环境污染的纸包装材料，与塑料、玻璃、金属三大包装材料相比，无疑会有更广阔的发展前景。